Plataforma de gestão de patrimônio de Singapura, Endowus, arrecada $35 milhões

Em 2021 e no início de 2022, houve um grande interesse por parte de investidores de capital de risco em aplicativos de investimento do Sudeste Asiático. Um desses aplicativos foi o Endowus, sediado em Cingapura, que levantou dois rounds de investimentos em curto intervalo de tempo: uma rodada da Série A em junho de 2021, seguida por um financiamento adicional de $25,6 milhões sete meses depois. Agora, dois anos depois, apesar de um ambiente de financiamento muito diferente, especialmente para startups fintech, o Endowus anuncia outra rodada de investimentos.

Dessa vez, foram arrecadados $35 milhões, com novos investidores, incluindo Citi Ventures e MUFG Innovation Partners, elevando o total de capital levantado pela empresa até agora para $95 milhões. Também participam da rodada “quatro das famílias mais ricas da Ásia”, de acordo com comunicado de imprensa da startup, cujos negócios operacionais abrangem setores bancários e imobiliários no Sudeste Asiático e na China.

Investidores anteriores, como UBS Next, EDBI de Cingapura, Prosus Ventures (pertencente à Naspers), Lightspeed Venture Partners, Singtel Innov8 e funcionários do Endowus, também estão participando novamente.

O novo financiamento será utilizado para expandir sua presença nos principais mercados de Cingapura e Hong Kong, nos quais já atende a mais de cem mil clientes em ambos os países. Como grupo, o Endowus já possui mais de $5 bilhões em ativos sob gestão e $40 milhões em economias para seus clientes.

Apesar dos desafios macroeconômicos, o Endowus afirma ter alcançado um crescimento orgânico na receita de 80% em 2022 e triplicado a receita do grupo após a aquisição do escritório de gestão familiar Carret Private.

Desde a última cobertura do TechCrunch sobre o Endowus, a empresa lançou mais serviços, como fundos de índices passivos de baixo custo em Cingapura e Endowus Private Wealth para indivíduos de alta renda. Além disso, iniciou seus serviços em Hong Kong este ano, sendo descrito como o “único consultor de riqueza digital independente, sem comissões e sem conflitos e plataforma de fundos de baixo custo”.

O cofundador e presidente Samuel Rhee afirmou ao TechCrunch que o Endowus agora é “várias vezes maior do que o próximo concorrente e agora está competindo com grandes bancos e empresas estabelecidas”.

Outros aplicativos de investimento em Cingapura incluem o Syfe e o Stashaway, que também atraíram grandes investimentos de capital de risco alguns anos atrás.

Uma das principais diferenças do Endowus é ser a única plataforma digital de riqueza que atende tanto à riqueza privada como à pensão pública, como o primeiro consultor digital para o Esquema de Investimento do Fundo de Previdência Central (CPF) de Cingapura.

O Endowus gerencia mais de SGD $1 bilhão em ativos de pensão em sua plataforma. Rhee afirmou que uma das razões pelas quais o Endowus abrange fundos de pensão, além da riqueza pessoal, é servir os clientes em todas as etapas de suas vidas financeiras, incluindo aposentadoria.

Para o CPF, foi desenvolvido internamente uma tecnologia que cria um processo digital totalmente automatizado para investidores. O Endowus planeja replicar seu trabalho com o CPF no Fundo Obrigatório de Previdência de Hong Kong (MPF). Em vez de ser um robô consultor, Rhee afirmou que o Endowus usa gestores de fundos com histórico comprovado para tornar os fundos de classe institucional com melhor desempenho acessíveis aos investidores de varejo.

O Endowus gera receita apenas por meio de taxas de consultoria, e Rhee afirma que é a primeira e maior plataforma em Cingapura e Hong Kong a oferecer um reembolso de 100% de todas as taxas de comissão, pagas por meio de cashbacks.

Ao ser questionado sobre a possibilidade de consolidação entre os aplicativos de investimento, Rhee disse que “a oportunidade para as empresas de tecnologia de riqueza continua sendo enorme”, citando um relatório da McKinsey que mostra que a região da Ásia-Pacífico agora responde por pelo menos 40%, ou $218 trilhões, da riqueza global total.

No entanto, ele acrescentou que “esperamos uma maior consolidação no futuro à medida que as empresas de tecnologia de riqueza em Cingapura e na Ásia amadureçam, e aquelas que não possuem escala, inovação tecnológica ou vantagens competitivas sofrerão, como vimos na recente desaceleração. Podemos ver alguns jogadores deixarem o mercado ou jogadores menores fechando as portas”.

Quanto ao desempenho do Endowus durante a desaceleração no financiamento fintech (e no financiamento em geral), Rhee afirmou que a empresa não teve problemas em assegurar investimentos de seus apoiadores.

“Também temos a sorte de ter alguns dos maiores investidores como nossos acionistas”, acrescentou, citando Citi Ventures, MUFG Innovation Partners e UBS.